其實水鏡先生就是諸葛亮的老師了，當然很多人對諸葛亮的老師水鏡先生很是好奇，諸葛亮的才華這麼強，那水鏡先生豈不是要比諸葛亮還要足智多謀一些嗎?而水鏡先生卻是一直沒有出山，但是從其學生諸葛亮的才華就可以看出水鏡先生有多麼恐怖了。
據史書三國志記載，龐德公稱諸葛亮爲臥龍，龐統爲鳳雛，司馬徽爲水鏡(三國志·襄陽記)，其中司馬徽清雅有知人鑑(三國志·蜀書·龐統傳)，龐統十八歲時曾會見過司馬徽，劉備會見司馬徽時，司馬徽曾向其推薦諸葛亮和龐統。在小說三國演義中，從"司馬徽下階相辭欲行。
玄德留之不住"(三國演義·第三十七回)以及三國演義第35及37回的內容來看，司馬徽在三國演義中是屬於閒雲野鶴，與世無爭之類型的人物，鬆形鶴骨，器宇不凡，峨冠博帶，道貌非常，且琴藝甚高，與龐統私交甚篤，並稱呼龐統爲弟。 好好先生 北方戰亂，他寓居襄陽。與襄陽大名士龐德公、黃承彥以及流寓到襄陽的徐庶、崔州平、石廣元、孟公威、諸葛亮等均有交往，關係甚密。
《世說新語·言語篇》注引《司馬徽別傳》記載有他的趣事。就是說如果有人問某人某事好壞，他都皆說“好”，大有“好好先生”之嫌，連他的妻子也不解地勸他說，人家有所疑，才問你，你哪能一概說好呢!你這樣一皆說好，並不是別人問你的本意呀!德操說：“像你這樣說，也很好!”於是他有了好好先生之名。
其實，司馬徽並不是不講原則的。劉備訪問他，問天下大事，他在推薦諸葛亮、龐統時卻態度堅決，語氣十分肯定。他說：“儒生俗士，豈識時務?識時務者在乎俊傑。此間自有伏龍、鳳雛。”
劉備問是誰?他說：“諸葛孔明、龐士元也。”建安十三年(公元208年)七月，曹操南征，劉琮率荊州降曹，司馬徽也爲曹操所得，欲大用，惜不久病死。
水鏡先生司馬徽墓死後葬於陽翟，位於河南省禹州市褚河鄉餘王村潘莊的東側。司馬徽墓墓冢巍然屹立，墓前原先立有石碑一通，碑上刻有“漢司馬徽先生之墓”八個大字。“文革”中此碑佚失，現已找到，存放在潘莊。
